ANALIZA I PLANOWANIE FINANSOWE - praktyczne umiejętności budowania modeli finansowych

Informacje podstawowe o szkoleniu:

Metodyka szkolenia
Zajęcia prowadzone są w formie case study opracowywanego przez Uczestników w narzędziach opartych na arkuszu kalkulacyjnym. Studia przypadków ukierunkowane są wykładami, ćwiczeniami i analizą praktycznych przykładów.

Szkolenie skierowane jest do:

Pracownicy i menadżerowie służb finansowych

Program szkolenia:

Program szkolenia
1. Wstęp do modelowania finansowego.

1.1. Cele modelowania finansowego
1.2. Zakres , wymagania formalne i horyzont czasowy modelowania finansowego
1.3. Etapy opracowywania modeli finansowych
1.4. Narzędzia planowania finansowego

2. Zrozumienie zasad prowadzenia biznesu, identyfikacja strategii przedsiębiorstwa.

2.1. Rola dostawców, odbiorców, konkurencji w sektorze czyli analiza wg modelu 5 sił Portera
2.2. Cykl życia organizacji i jego konsekwencje finansowe – macierz BCG
2.3. Poszukiwanie kluczowych nośników wartości przedsięwzięcia biznesowego
2.4. Identyfikacja obiektów modelowania finansowego: centra zysków, centra kosztów, struktura zarządzania biznesem, organizacja obszarów wsparcia
2.5. Synteza wniosków analizy strategicznej – analiza SWOT

3. Sporządzanie projekcji finansowej - sprawozdania finansowe proforma (ćwiczenia z wykorzystaniem MS Excel).

3.1. Zakres i treść sprawozdań finansowych - wprowadzenie
3.2. Analiza zależności pomiędzy sprawozdaniami finansowymi - operacje gospodarcze i ich odzwierciedlenie w systemie informacji finansowej
3.3. Prognozowanie przychodów ze sprzedaży
• Szacowanie stopy wzrostu na podstawie danych historycznych
•Analiza fundamentalna jako podstawa projekcji tempa wzrostu przedsiębiorstwa – modele zrównoważonego wzrostu
• Modele ustalania ceny sprzedaży wyrobu lub usługi
3.4. Planowanie i analiza kosztów działalności operacyjnej
• Zarządcze rachunki kosztów
• Planowanie kosztów jednostek zarządzania organizacją i kosztów osobowych
• Rachunek kosztów zmiennych – analiza progu rentowności i ryzyka operacyjnego działalności
3.5. Modelowanie przepływów pieniężnych i ocena gotówkowej efektywności biznesu
• Projekcja wydatków inwestycyjnych i planu amortyzacji
• Projekcja zapotrzebowania na kapitał obrotowy
• Cash flow zarządczy
3.6. Projekcja stanu aktywów i pasywów bilansu
• Bilansowanie majątku i źródeł jego finansowania
• Optymalizacja struktury finansowania - mechanizm dźwigni finansowej, dźwignia połączona
3.7. Ujęcie bilansowe a podatkowe – opracowanie planu podatkowego
3.8. Konsolidacja modeli finansowych – perspektywa skonsolidowanych sprawozdań finansowych, uproszczone procedury konsolidacji

4. Analiza finansowa i ocena projekcji finansowych (ćwiczenia z wykorzystaniem MS Excel).

4.1. Ocena wskaźnikowa przegląd i interpretacja podstawowych wskaźników w obszarach: rentowności, płynności, zadłużenia i sprawności gospodarowania
4.2. Narzędzia wyceny ryzyka przedsięwzięcia biznesowego
• Zmienna wartość pieniądza w czasie
• Koszt kapitału firmy a koszt kapitału projektu – stopa dyskontowa, średnioważony koszt kapitału
• Metody szacowania kosztu kapitału własnego – model zdyskontowanych dywidend, model wyceny aktywów kapitałowych CAPM
• Określanie kosztu kapitału obcego
4.3. Tradycyjne i dochodowe metody oceny projekcji finansowych przedsięwzięć
• Prosta stopa zwrotu i okres zwrotu
• FCF dla kapitału własnego a FCF dla kapitału całkowitego – definiowanie przepływów gotówkowych netto
• Wartość bieżąca netto (NPV) i wewnętrzna stopa zwrotu (IRR) – zakres zastosowań i najczęstsze błędy w interpretacji
• Analiza wrażliwości
4.4. Model zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF) jako uniwersalne narzędzie oceny rozwiązań biznesowych

Informacje o prelegentach:

więcej na www.fpe.lublin.pl

Ceny:

• 1650 - Kazimierz Dolny 23 - 25 września 2010
• 1680 - Zakopane 15 - 17 listopada 2010

Cena zawiera:

■materiały w formie wydrukowanej oraz elektronicznej, ■pełne wyżywienie, serwis kawowy, ■zakwaterowanie w pok.2 osobowym, ■kolacja integracyjna,■imienne zaświadczenie o ukończeniu szkolenia, ■indywidualne konsultacje z wykładowcą w trakcie szkolenia

Dofinansowanie z UE:

Nie.

Warunki udziału i przyjmowania zgłoszeń:

Przy zgłoszeniu 2 osób udzielamy - 5 % rabatu, przy zgłoszeniu powyżej 3 osób - 7 %rabatu.

Zgłoszenia prosimy przesyłać e-mailem, faxem, pocztą. Potwierdzenie wysyłamy zgłoszonym uczestnikom 5 dni przed szkoleniem. Prosimy o dokonywania wpłat za szkolenie na konto Fundacji:
Lukas Bank S.A. o/ Lublin 13 1940 1076 3035 4449 0000 0000

Faktury zostaną przekazane uczestnikom w dniu rozpoczęcia zajęć lub wysłane poczta przed rozpoczęciem szkolenia na podstawie przedpłaty.

Odwołanie zgłoszenia musi być dokonane w formie pisemnej. Niedokonanie wpłaty nie jest jednoznaczne z rezygnacją ze szkolenia. Możliwe jest zastępstwo uczestnika inną osobą.

W przypadku wycofania zgłoszenia w terminie późniejszym niż 7 dni przed szkoleniem, uczestnik zostanie obciążony kosztem 75% wartości zamówienia. W przypadku braku informacji o rezygnacji, uczestnik zostanie obciążony kwotą stanowiącą 100% wartości zamówienia. W przypadku odwołania szkolenia zwracamy wpłatę za szkolenie.

Organizator zastrzega sobie prawo do zmiany prowadzących oraz miejsca szkolenia z przyczyn niezależnych od organizatora.

ANALIZA I PLANOWANIE FINANSOWE - praktyczne umiejętności budowania modeli finansowych